据TrendForce集邦咨询报道，英伟达可能被允许重新向中国市场供应H20 GPU。这一政策调整预计将显著释放中国AI与云计算领域的需求，H20有望再次成为高端AI芯片市场的主力，同时带动高带宽存储器（HBM）需求的增长。
从数据来看，TrendForce集邦咨询根据最新形势调整了预测，认为中国AI市场对外采购英伟达、AMD等芯片的比例将从之前的42%提升至49%。这一变化主要得益于英伟达可能加快H20的出货计划。
H20的恢复供货将有效满足中国AI应用端的部署需求，特别是大型云服务提供商（CSP）会优先将其用于数据中心基础设施建设。此外，英伟达还计划推出针对中国市场的RTX PRO 6000特规版，以满足边缘AI推理等多样化需求。
从存储技术角度看，2024年H20主要搭载HBM3 8hi，而到2025年初，英伟达将逐步升级至HBM3e 8hi，同时提升总容量。目前，中国自主研发的ASIC产品多使用HBM2e，因此H20的存储性能更受市场青睐，其在HBM消耗量中的占比也将显著增加。
TrendForce集邦咨询指出，中国AI市场的发展仍受到国际形势的影响，英伟达的供应存在一定不确定性。然而，一旦H20出口解禁，中国本土的CSP、OEM等终端客户或将积极囤积库存，同时在政策支持下，本土AI供应商和生态体系也将迎来快速发展。
